Ativos de criptografia na Ásia estão a prosperar: o interesse dos investidores institucionais está a subir

Na semana passada, encontrei-me com investidores institucionais e fundadores em Hong Kong e Singapura, e participei de várias atividades, incluindo a delegação comercial de Hong Kong, a Conferência de Consenso de Hong Kong e um painel sobre Web3 AI.

Estamos a investir ativamente em empresas da região da Ásia-Pacífico e a procurar investidores para o Fund V, que será lançado a 30 de junho de 2025. Este é um fundo de capital de risco que investe em ações de risco, tokens privados, oportunidades especiais e tokens líquidos. Esta semana está cheia de compromissos, com muitos conteúdos que merecem reflexão.

Um dos destaques foi a participação numa recepção de investidores patrocinada pelo consulado dos Estados Unidos. Este evento reuniu diversas partes interessadas em investir em empresas e fundos americanos, incluindo escritórios familiares de topo e investidores institucionais.

Em comparação com os anos anteriores, a atitude dos investidores institucionais em relação aos ativos de criptografia mudou de forma significativa. Eles têm um entendimento mais profundo da indústria, e seu interesse vai muito além do simples investimento em moeda Bitcoin.

Tópicos populares

moeda estável e rede de infraestrutura física distribuída (DePin)

As moedas estáveis representam uma oportunidade de trilhões de dólares, que também está a ser muito considerada na Ásia. Muitas pessoas acreditam que a emissão de moedas estáveis é um modelo de negócio viável que pode gerar receitas para os emissores. Em comparação, o interesse em ações e participações tokenizadas é menor, mas há um forte interesse na parte investível.

Vale a pena notar que algumas grandes instituições financeiras estão se preparando para a possível legalização das stablecoins pelo Congresso dos EUA, planejando lançar suas próprias stablecoins suportadas pelo dólar. Atualmente, o volume anual de transações de stablecoins ultrapassa 33 trilhões de dólares, superando a soma das principais empresas de cartões de crédito.

Muitos investidores demonstram um forte interesse em como replicar o modelo de crescimento de sucesso do mercado americano na Ásia. Com uma ampla rede, conhecimento e recursos no apoio e investimento em empresas de stablecoin, estamos confiantes de que podemos ajudar as empresas que desejam lançar produtos no mercado asiático a alcançar o sucesso.

O mercado DePin, embora ainda esteja em fase inicial, está a desenvolver-se gradualmente com a entrada de novas empresas. Em particular, os profissionais do setor têm discutido amplamente o seu potencial. Compartilhei algumas tendências, casos de uso e casos de sucesso que demonstram as enormes oportunidades neste campo.

Inteligência Artificial (IA)

A IA sempre foi um tópico quente, especialmente após alguns avanços significativos. Esses progressos mostraram a muitas pessoas que, mesmo com investimentos privados moderados, é possível criar modelos de alto desempenho, sem depender do mercado público ou de enormes investimentos privados.

Investimos uma quantidade significativa de dinheiro na área de IA, apoiando projetos full-stack, IA aberta e plataformas de mercado relacionadas. Em uma discussão sobre IA, exploramos tópicos como privacidade, recursos adicionais que os consumidores desejam ver na IA e agentes de IA. No futuro, é possível que cada pessoa tenha seu próprio agente de IA, capaz de realizar transações na blockchain à velocidade da internet. Em um futuro assim, um aumento de 5 vezes no volume global de transações não é impossível.

Muitas pessoas expressaram preocupação com a nossa posição e estratégia no campo da IA. Com base no nosso histórico de investimentos e na nossa firme crença no futuro da Web3 IA, estamos totalmente capacitados para investir em empresas que têm potencial para serem amplamente aplicadas em todo o mundo.

A IA está a impulsionar o desenvolvimento de serviços mais personalizados, uma funcionalidade de valor acrescentado que ainda não foi plenamente explorada. Os agentes de IA permitem que os utilizadores realizem operações complexas (como pagamentos transfronteiriços) através de comandos simples, o que permitirá que os utilizadores asiáticos superem as limitações da infraestrutura financeira tradicional e se integrem mais facilmente no ecossistema Web3.

legislação e regulamentos

A legislação sobre ativos de criptografia nos Estados Unidos finalmente começou a se tornar clara. Recentemente, destacamos como o ambiente regulatório passou de uma resistência para um apoio. Considerando que as autoridades regulatórias dos EUA recentemente retiraram os casos contra grandes empresas de ativos de criptografia, estamos otimistas em relação à nova regulamentação de ativos de criptografia que está por vir. A certeza regulatória e políticas de apoio são a base dos nossos temas de investimento este ano.

A abertura da regulamentação sem dúvida incentivará as empresas de criptografia dos EUA a se expandirem para a Ásia, com Hong Kong podendo se tornar um importante portal. Essa tendência ficou evidente na recente Conferência de Consenso de Hong Kong. Desde 2022, Hong Kong tem oferecido cada vez mais apoio aos ativos de criptografia, lançando o primeiro fundo de índice de negociação em bolsa de spot da Ásia e emitindo nove licenças para plataformas de negociação de ativos virtuais. Os reguladores também estão ativamente ouvindo as vozes da indústria e expressaram disposição para apoiar o desenvolvimento do setor por meio de legislação futura.

Conclusão

Esta viagem à Ásia fez-me sentir profundamente que a confiança dos investidores, operadores e utilizadores em ativos de criptografia é mais alta do que em qualquer outro momento na última década. Eles desejam investir e construir mais aplicações para resolver os problemas de tecnologia fragmentada dos quais muitas pessoas dependem, envolvendo várias áreas como rendimento, entretenimento, viagens e pagamentos. As moedas estáveis, a IA e a legislação são as principais razões que motivam as partes a querer entrar no mercado americano, e estamos entusiasmados por podermos liderar esta nova onda como participantes de longo prazo na indústria.