Re-stake e Liquidez re-stake: explorando o novo ecossistema de stake
Introdução
Recentemente, a re-stake e a liquidez de re-stake atraíram ampla atenção entre os usuários que esperam aumentar os retornos em ETH. De acordo com os dados, o valor total bloqueado (TVL) desses dois categorias está a crescer rapidamente, ocupando o quinto e o sexto lugar entre todas as categorias. O ecossistema de re-stake está a desenvolver-se rapidamente, vamos primeiro entender os seus princípios básicos.
stake e Liquidez do fundo de staking
O staking de Ethereum é feito através da alocação de ETH para proteger a rede e obter recompensas. Embora possa gerar retornos, também existem riscos de penalização e falta de Liquidez.
Para se tornar um validador, são necessários 32 ETH, o que representa uma barreira alta para muitas pessoas. Assim, surgiram serviços de staking coletivo, permitindo que múltiplos usuários agrupem ETH para atender ao requisito mínimo.
Apesar de esses serviços permitirem a stake de qualquer quantidade de ETH, o ETH em stake ainda está em estado de "bloqueio". A Liquidez em stake surgiu, ela emite tokens de liquidez que representam o ETH em stake, podendo ser usados para participar de atividades DeFi para aumentar os rendimentos.
O surgimento da re-staking
A re-staking é um conceito proposto pela EigenLayer, que envolve o uso de ETH em stake para proteger módulos que não podem ser implantados ou verificados na EVM. Isso resolve o problema de alguns módulos precisarem estabelecer sua própria rede de segurança, uma vez que a segurança pode ser obtida a partir de um grande conjunto de validadores do Ethereum.
Embora o EigenLayer seja o primeiro protocolo de re-stake, outros protocolos também se tornaram concorrentes. Todos eles visam utilizar os ativos de re-stake para fornecer segurança, mas existem algumas diferenças.
Resumo do Acordo de Re-stake
Os principais protocolos de re-stake incluem EigenLayer, Karak e Symbiotic, que apresentam diferenças em termos de suporte a ativos, modelos de segurança, camada de execução, entre outros.
EigenLayer atualmente suporta apenas ETH e suas variantes, enquanto Karak e Symbiotic suportam uma gama mais ampla de ativos. Isso afeta a capacidade deles de atrair fluxos de depósitos.
No que diz respeito ao modelo de segurança, o EigenLayer reduz o risco ao aceitar apenas ativos com menor volatilidade. Karak e Symbiotic oferecem opções de segurança mais flexíveis.
Apesar das diferenças, parece que esses protocolos eventualmente vão se fundir para oferecer serviços semelhantes. O seu sucesso dependerá das parcerias que conseguirão estabelecer.
Liquidez de Re-stake: Visão Geral
Os principais protocolos de liquidez de re-stake incluem EtherFi, Renzo, Puffer, Kelp, entre outros. Eles diferem em tipos de tokens de re-stake de liquidez, ativos de depósito suportados, integração DeFi, entre outros.
Alguns protocolos oferecem LRT baseado em cestas, enquanto outros oferecem LRT nativo. Eles também diferem no nível de suporte para DeFi e Layer 2.
A maioria dos protocolos de liquidez de re-staking já está integrada com o Eigenlayer e o Karak. Com o lançamento do Symbiotic, alguns protocolos também começaram a colaborar com ele para manter sua participação no mercado.
Crescimento da nova stake
Desde o final de 2023, os depósitos de nova garantia dispararam. A taxa de liquidez de nova garantia já ultrapassou os 70%, indicando que a maior parte da liquidez de nova garantia é gerada através de protocolos de liquidez de nova garantia.
No entanto, surgiram recentemente alguns sinais de saída de fundos, que podem estar relacionados com a distribuição de airdrops e tokens. Com o lançamento de novos protocolos e o aumento dos limites de depósito, os usuários podem continuar a buscar rendimentos nesses protocolos.
Conclusão
Até julho de 2024, cerca de 13,4 milhões de ETH(460 bilhões de dólares) foram apostados através de plataformas de liquidez, representando 40,5% de todos os ETH apostados. A proporção de re-stake em relação à liquidez é de aproximadamente 35,6%.
Com a ativação de novos serviços e a oferta de recompensas, a plataforma de nova stake pode atrair mais fluxo de capital no futuro. Embora possam ocorrer flutuações a curto prazo, as perspetivas a longo prazo continuam a ser positivas.
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OptionWhisperer
· 2h atrás
啧，fazer as pessoas de parvas novo estilo
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ser_we_are_early
· 2h atrás
idiotas finalmente entenderam
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GateUser-a180694b
· 2h atrás
32 eths é realmente muito dinheiro
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rugged_again
· 2h atrás
32 ETH quem consegue suportar? O investidor de retalho pode dormir descansado.
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CryptoDouble-O-Seven
· 2h atrás
Mais uma nova maneira de ganhar dinheiro, não é?
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PessimisticOracle
· 3h atrás
32ETH um bilhete de foguete foi para o chão, certo?
Re-stake e a ascensão da liquidez de re-stake Análise profunda do novo ecossistema de staking emergente
Re-stake e Liquidez re-stake: explorando o novo ecossistema de stake
Introdução
Recentemente, a re-stake e a liquidez de re-stake atraíram ampla atenção entre os usuários que esperam aumentar os retornos em ETH. De acordo com os dados, o valor total bloqueado (TVL) desses dois categorias está a crescer rapidamente, ocupando o quinto e o sexto lugar entre todas as categorias. O ecossistema de re-stake está a desenvolver-se rapidamente, vamos primeiro entender os seus princípios básicos.
stake e Liquidez do fundo de staking
O staking de Ethereum é feito através da alocação de ETH para proteger a rede e obter recompensas. Embora possa gerar retornos, também existem riscos de penalização e falta de Liquidez.
Para se tornar um validador, são necessários 32 ETH, o que representa uma barreira alta para muitas pessoas. Assim, surgiram serviços de staking coletivo, permitindo que múltiplos usuários agrupem ETH para atender ao requisito mínimo.
Apesar de esses serviços permitirem a stake de qualquer quantidade de ETH, o ETH em stake ainda está em estado de "bloqueio". A Liquidez em stake surgiu, ela emite tokens de liquidez que representam o ETH em stake, podendo ser usados para participar de atividades DeFi para aumentar os rendimentos.
O surgimento da re-staking
A re-staking é um conceito proposto pela EigenLayer, que envolve o uso de ETH em stake para proteger módulos que não podem ser implantados ou verificados na EVM. Isso resolve o problema de alguns módulos precisarem estabelecer sua própria rede de segurança, uma vez que a segurança pode ser obtida a partir de um grande conjunto de validadores do Ethereum.
Embora o EigenLayer seja o primeiro protocolo de re-stake, outros protocolos também se tornaram concorrentes. Todos eles visam utilizar os ativos de re-stake para fornecer segurança, mas existem algumas diferenças.
Resumo do Acordo de Re-stake
Os principais protocolos de re-stake incluem EigenLayer, Karak e Symbiotic, que apresentam diferenças em termos de suporte a ativos, modelos de segurança, camada de execução, entre outros.
EigenLayer atualmente suporta apenas ETH e suas variantes, enquanto Karak e Symbiotic suportam uma gama mais ampla de ativos. Isso afeta a capacidade deles de atrair fluxos de depósitos.
No que diz respeito ao modelo de segurança, o EigenLayer reduz o risco ao aceitar apenas ativos com menor volatilidade. Karak e Symbiotic oferecem opções de segurança mais flexíveis.
Apesar das diferenças, parece que esses protocolos eventualmente vão se fundir para oferecer serviços semelhantes. O seu sucesso dependerá das parcerias que conseguirão estabelecer.
Liquidez de Re-stake: Visão Geral
Os principais protocolos de liquidez de re-stake incluem EtherFi, Renzo, Puffer, Kelp, entre outros. Eles diferem em tipos de tokens de re-stake de liquidez, ativos de depósito suportados, integração DeFi, entre outros.
Alguns protocolos oferecem LRT baseado em cestas, enquanto outros oferecem LRT nativo. Eles também diferem no nível de suporte para DeFi e Layer 2.
A maioria dos protocolos de liquidez de re-staking já está integrada com o Eigenlayer e o Karak. Com o lançamento do Symbiotic, alguns protocolos também começaram a colaborar com ele para manter sua participação no mercado.
Crescimento da nova stake
Desde o final de 2023, os depósitos de nova garantia dispararam. A taxa de liquidez de nova garantia já ultrapassou os 70%, indicando que a maior parte da liquidez de nova garantia é gerada através de protocolos de liquidez de nova garantia.
No entanto, surgiram recentemente alguns sinais de saída de fundos, que podem estar relacionados com a distribuição de airdrops e tokens. Com o lançamento de novos protocolos e o aumento dos limites de depósito, os usuários podem continuar a buscar rendimentos nesses protocolos.
Conclusão
Até julho de 2024, cerca de 13,4 milhões de ETH(460 bilhões de dólares) foram apostados através de plataformas de liquidez, representando 40,5% de todos os ETH apostados. A proporção de re-stake em relação à liquidez é de aproximadamente 35,6%.
Com a ativação de novos serviços e a oferta de recompensas, a plataforma de nova stake pode atrair mais fluxo de capital no futuro. Embora possam ocorrer flutuações a curto prazo, as perspetivas a longo prazo continuam a ser positivas.