Finance décentralisée Options Smart Pool : une innovation qui change la donne
Au second semestre de 2021, le Smart Pool d'options DeFi (DOV) a rapidement émergé, attirant non seulement les investisseurs particuliers, mais aussi l'attention des grands investisseurs institutionnels. Depuis son lancement, le DOV a connu une croissance explosive, occupant une position dominante dans la valeur totale des actifs verrouillés des options DeFi, avec un montant nominal de transactions atteignant des dizaines de milliards de dollars chaque mois.
La nature de DOV
Le principal avantage de DOV réside dans sa simplicité d'utilisation. Les investisseurs n'ont qu'à déposer des actifs dans le Smart Pool pour que ces actifs soient automatiquement alloués à des stratégies d'options. Avant l'apparition de DOV, les investisseurs qualifiés ne pouvaient exécuter des stratégies d'options que par le biais de transactions de gré à gré ou en utilisant des bourses d'options spécifiques.
La principale stratégie actuellement adoptée est l'utilisation d'Options de vente couvertes et d'Options d'achat couvertes, ces stratégies offrant les rendements de base les plus élevés dans le domaine de la Finance décentralisée (généralement entre 15 et 50 %). En outre, les utilisateurs peuvent également recevoir des récompenses supplémentaires en jetons, augmentant ainsi le rendement total.
Dans certains cas, les garanties dans le Smart Pool peuvent également générer des revenus de staking ou de gouvernance, ce qui signifie qu'un même Smart Pool peut générer trois types de revenus : primes d'options, récompenses de jetons et revenus de staking. Cette combinaison crée un modèle de rendement élevé durable sans précédent dans le domaine de la Finance décentralisée.
D'autre part, les teneurs de marché achètent également ces Options auprès du Smart Pool, et la prime qu'ils paient à l'avance augmente encore le rendement de base.
L'impact révolutionnaire de DOV
Apporter des rendements organiques élevés à la Finance décentralisée
Les rendements traditionnels de la Finance décentralisée reposent principalement sur des récompenses en tokens, ce qui pose des problèmes de durabilité. En revanche, le rendement de base de DOV ne dépend pas du tout des récompenses en tokens, mais augmente le rendement en monétisant la forte volatilité des actifs sous-jacents. Ce modèle non seulement résout le problème de la diminution des rendements, mais offre également à davantage d'investisseurs la possibilité de tirer parti de la forte volatilité implicite des cryptomonnaies.
Réaliser des transactions évolutives avec des outils non linéaires en Finance décentralisée
DOV adopte un modèle DeFi hybride, réalisant des investissements, la gestion des garanties, la découverte des prix et le règlement sur la chaîne, tout en gérant les risques non linéaires hors chaîne. Ce modèle résout efficacement le problème des vendeurs, introduit des garanties et les associe à des teneurs de marché, tout en éliminant le besoin de liquidation. Cette innovation pourrait changer fondamentalement la structure et les modes de transaction des produits financiers.
Devenir la liquidité de base du marché des options sur tokens
DOV devient rapidement le principal lieu d'échange et de source de liquidité pour les options de tokens, cette liquidité étant censée s'étendre au domaine de la Finance décentralisée. De plus, DOV offre de nouvelles sources de revenus pour les détenteurs de différents tokens, ce qui devrait améliorer considérablement la liquidité au comptant des tokens.
Le potentiel de développement futur de DOV
DOV n'est pas seulement limité aux stratégies simples actuelles, il a aussi plusieurs potentiels de développement :
Il est possible d'introduire des structures d'options plus complexes et des options exotiques, voire de se développer en produits non linéaires plus complexes.
Les contrats d'options peuvent être tokenisés et échangés sur le marché secondaire, formant potentiellement une bourse d'options décentralisée complète.
DOV est en train de transformer la façon dont la gestion d'actifs fonctionne, permettant aux investisseurs ordinaires de participer à des stratégies de trading complexes.
DOV a abandonné le modèle de frais élevés des fonds de couverture traditionnels et a réalisé une véritable décentralisation grâce à un mécanisme de récompense par jeton.
Aperçu des protocoles DOV grand public
Ribbon.Finance : pionnier du DOV, basé sur Ethereum, avec un verrouillage total de près de 200 millions de dollars.
Thetanuts.Finance : axé sur l'interopérabilité multi-chaînes, prend en charge plusieurs chaînes compatibles avec EVM.
StakeDAO : actuellement en fonctionnement sur Ethereum, avec des plans d'expansion vers Polygon.
D'autres DOV dignes d'intérêt incluent Friktion.Finance et Katana Finance sur la chaîne Solana, Opium.Finance sur la chaîne Polygon, ainsi qu'Arrow Markets sur la chaîne Avalanche.
Avec le développement et l'innovation continus de DOV, il est prévu qu'il continue à stimuler l'évolution de l'écosystème de la Finance décentralisée, offrant aux investisseurs des outils et des stratégies financières plus diversifiés et plus efficaces.
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defi_detective
· Il y a 4h
Le rendement de ce Smart Pool est vraiment séduisant.
Finance décentralisée Options Smart Pool : nouvelle approche d'investissement Web3, taux de rendement de 15-50 % qui fait exploser le marché
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La nature de DOV
Le principal avantage de DOV réside dans sa simplicité d'utilisation. Les investisseurs n'ont qu'à déposer des actifs dans le Smart Pool pour que ces actifs soient automatiquement alloués à des stratégies d'options. Avant l'apparition de DOV, les investisseurs qualifiés ne pouvaient exécuter des stratégies d'options que par le biais de transactions de gré à gré ou en utilisant des bourses d'options spécifiques.
La principale stratégie actuellement adoptée est l'utilisation d'Options de vente couvertes et d'Options d'achat couvertes, ces stratégies offrant les rendements de base les plus élevés dans le domaine de la Finance décentralisée (généralement entre 15 et 50 %). En outre, les utilisateurs peuvent également recevoir des récompenses supplémentaires en jetons, augmentant ainsi le rendement total.
Dans certains cas, les garanties dans le Smart Pool peuvent également générer des revenus de staking ou de gouvernance, ce qui signifie qu'un même Smart Pool peut générer trois types de revenus : primes d'options, récompenses de jetons et revenus de staking. Cette combinaison crée un modèle de rendement élevé durable sans précédent dans le domaine de la Finance décentralisée.
D'autre part, les teneurs de marché achètent également ces Options auprès du Smart Pool, et la prime qu'ils paient à l'avance augmente encore le rendement de base.
L'impact révolutionnaire de DOV
Les rendements traditionnels de la Finance décentralisée reposent principalement sur des récompenses en tokens, ce qui pose des problèmes de durabilité. En revanche, le rendement de base de DOV ne dépend pas du tout des récompenses en tokens, mais augmente le rendement en monétisant la forte volatilité des actifs sous-jacents. Ce modèle non seulement résout le problème de la diminution des rendements, mais offre également à davantage d'investisseurs la possibilité de tirer parti de la forte volatilité implicite des cryptomonnaies.
DOV adopte un modèle DeFi hybride, réalisant des investissements, la gestion des garanties, la découverte des prix et le règlement sur la chaîne, tout en gérant les risques non linéaires hors chaîne. Ce modèle résout efficacement le problème des vendeurs, introduit des garanties et les associe à des teneurs de marché, tout en éliminant le besoin de liquidation. Cette innovation pourrait changer fondamentalement la structure et les modes de transaction des produits financiers.
DOV devient rapidement le principal lieu d'échange et de source de liquidité pour les options de tokens, cette liquidité étant censée s'étendre au domaine de la Finance décentralisée. De plus, DOV offre de nouvelles sources de revenus pour les détenteurs de différents tokens, ce qui devrait améliorer considérablement la liquidité au comptant des tokens.
Le potentiel de développement futur de DOV
DOV n'est pas seulement limité aux stratégies simples actuelles, il a aussi plusieurs potentiels de développement :
Il est possible d'introduire des structures d'options plus complexes et des options exotiques, voire de se développer en produits non linéaires plus complexes.
Les contrats d'options peuvent être tokenisés et échangés sur le marché secondaire, formant potentiellement une bourse d'options décentralisée complète.
DOV est en train de transformer la façon dont la gestion d'actifs fonctionne, permettant aux investisseurs ordinaires de participer à des stratégies de trading complexes.
DOV a abandonné le modèle de frais élevés des fonds de couverture traditionnels et a réalisé une véritable décentralisation grâce à un mécanisme de récompense par jeton.
Aperçu des protocoles DOV grand public
Ribbon.Finance : pionnier du DOV, basé sur Ethereum, avec un verrouillage total de près de 200 millions de dollars.
Thetanuts.Finance : axé sur l'interopérabilité multi-chaînes, prend en charge plusieurs chaînes compatibles avec EVM.
StakeDAO : actuellement en fonctionnement sur Ethereum, avec des plans d'expansion vers Polygon.
D'autres DOV dignes d'intérêt incluent Friktion.Finance et Katana Finance sur la chaîne Solana, Opium.Finance sur la chaîne Polygon, ainsi qu'Arrow Markets sur la chaîne Avalanche.
Avec le développement et l'innovation continus de DOV, il est prévu qu'il continue à stimuler l'évolution de l'écosystème de la Finance décentralisée, offrant aux investisseurs des outils et des stratégies financières plus diversifiés et plus efficaces.